TraderS | 缺德道人
TraderS | 缺德道人
宏观 × 美股 × Crypto 交易员 拆解美联储、战争与全球资金流 提前捕捉 美股 / 原油 / BTC / 金银 / 风险资产拐点 和读者一起看金融风暴 🌪 推特同名TraderS | 缺德道人，账号TraderS18
34Siguiendo
1,8 Kseguidores
Feed
Feed
SPCX TSLA Perspectiva del informe financiero
Habiendo hablado de Bitcoin, ahora hablemos de las acciones estadounidenses. Esta semana continúa la temporada de reportes del tercer trimestre, y especialmente vale la pena prestar atención a SpaceX $SPCX y $TSLA Tesla, del grupo de Musk. Desde la semana pasada, cuando él presentó el coche volador que atrajo mucha atención del mercado, parece que el efecto en el precio de las acciones no ha sido bueno, y esta semana los reportes financieros serán el momento de la verdad.
Martes 20/10 después del cierre del mercado en horario del este de EE.UU., SpaceX reportará sus resultados.
Miércoles 21/10 después del cierre, Tesla reportará sus resultados.
Jueves 22/10, SpaceX tendrá hasta 1.3 mil millones de acciones liberadas.
Sábado 24/10, aproximadamente 328.4 millones de acciones vencerán, con el primer día de negociación el lunes 26/10.
Según experiencias anteriores, Musk suele gestionar el valor de mercado de manera intencional o no, dentro del marco regulatorio de la SEC, cuando el precio de las acciones no va bien, mediante la publicación de noticias, tecnologías de alta tecnología que parecen geniales, nuevas infraestructuras, etc. Claramente, el desempeño actual de las acciones de SPCX y TSLA no es bueno, por lo que su coche volador y la donación de acciones probablemente sean una estrategia de cobertura para atraer atención.
En cuanto a los reportes financieros reales, ambas compañías están aproximadamente en línea con las expectativas. SPCX solo gana dinero con Starlink, y se espera que los ingresos del mercado sean alrededor de 12.89 mil millones de dólares. Esta vez hay que ver si el área de IA mejora en gastos e ingresos.
Si el reporte supera las expectativas, probablemente rebotará a más de 150 para dejar espacio frente a la presión de venta posterior. Si el reporte no cumple con las expectativas y se suma la liberación masiva de acciones, a corto plazo SPCX probablemente volverá a la zona de 13X, cerca del precio de la IPO.
Además, los dos reportes se publican uno tras otro, lo que se ve
El repunte antes de la apertura de hoy realmente fue bastante fuerte, especialmente con BTC que hizo un pincho hacia arriba rompiendo los 83k, realmente no cae cuando el mercado de valores estadounidense baja, y una vez que el mercado de valores estadounidense rebota, los fuertes se vuelven más fuertes. Aunque no puedo estar seguro de por qué BTC está tan resistente en esta ronda, supongo que es porque la expectativa de la tasa de interés real está bastante fija.
Aunque todavía estamos en un ciclo de aumento de tasas y probablemente habrá dos aumentos más de un total de 50 puntos base, el consenso del mercado es que este ciclo de aumentos será corto. Por lo tanto, las noticias negativas no son tan fuertes como se esperaba.
Otra posibilidad es que, aunque la IA, especialmente el almacenamiento, ha caído mucho, esta ronda no es igual que la de julio; el mercado no está en pánico generalizado, o dicho de otro modo, la mayoría de los inversores minoristas ya desapalancaron la última vez, por lo que aunque los precios han caído bastante esta vez, el dolor es mucho menor.
Así que esta caída podría ser un movimiento rotativo, y en esencia es diferente de la desapalancación generalizada de julio.
Incluso desde la perspectiva de las tasas de interés a largo plazo, la flexibilización ya está ocurriendo en el Departamento del Tesoro; la operación casi "inversa" del Tesoro y el discurso agresivo de Walsh están en conflicto. Esto nos lleva de nuevo a la lógica de la versión estadounidense del YCC, es decir, la Reserva Federal aumenta las tasas nominales a corto plazo, el Tesoro controla la duración y la liquidez, y el efecto neto es favorable para BTC.
En resumen, dado que BTC ha demostrado su fortaleza, nuestro pensamiento también debe cambiar desde el mercado bajista anterior, y en la operación debemos cambiar de vender en los picos a comprar en las caídas. $BTC #机构资金转弱，BTC与ETH谁先迎来回流？
Solo con base en la disputa de estos dos días entre Estados Unidos e Irán sobre la "madre de todas las bombas", parece que el ejército estadounidense tiene un plan para usar una bomba gigante para atacar las instalaciones nucleares iraníes y obtener un resultado creíble. La relajación de la situación en Irán el año pasado se dio cuando Estados Unidos anunció la victoria tras bombardear las instalaciones nucleares de Fordow.
Teóricamente, después de las elecciones intermedias, Trump querrá salir rápidamente de Irán y necesita obtener algunas victorias clave para justificarlo ante los votantes. Cuando no hay esperanza de un enfrentamiento directo, bombardear las instalaciones nucleares es básicamente la mejor opción.
Sin embargo, esta "madre de todas las bombas" (GBU-43/B) es una bomba aérea, más para lograr un efecto mediático; si realmente quieren atacar las instalaciones nucleares, seguirán usando la bomba perforadora GBU-57 del año pasado.
Así que hay que estar muy atentos; si realmente la lanzan, tal vez el entendimiento termine. Pero la condición sigue siendo dar suficientes beneficios a Irán, como la tarifa por el paso del estrecho. Después de todo, ya no es la era de Jamenei, cuando él solo decía "alto" y se detenía todo. Ahora Irán ya ha probado la fuerza y sus intereses internos están divididos; usar la misma táctica otra vez seguramente tendrá un costo mayor. $CL
TraderS | 缺德道人
Esta mañana el mercado finalmente comenzó a rebotar, la razón principal podría ser que el precio del petróleo, tras superar los cien, empezó a retroceder. Aunque la situación geopolítica aún no ha aliviado la capitalización de mercado, la oscilación previa del precio del petróleo entre 70 y 90 dólares, que en general subió 10 dólares hasta el rango de 80 a 100, sigue siendo válida. Después de todo, el estrecho de Ormuz representa solo el 20% del suministro mundial y no está completamente interrumpido; las subidas y bajadas son razonables, depende de lo que quiera el capital.
Si este es el rango de fondo, esta semana, con los informes financieros de las grandes empresas, se podrían hacer algunos movimientos para estabilizarse por completo. Luego vienen el FOMC y las elecciones de medio término; cuando todos los riesgos inciertos hayan pasado y el mercado haya caído lo suficiente, naturalmente podrá rebotar. $CL #
Esta mañana el mercado finalmente comenzó a rebotar, la razón principal podría ser que el precio del petróleo, tras superar los cien, empezó a retroceder. Aunque la situación geopolítica aún no ha aliviado la capitalización de mercado, la oscilación previa del precio del petróleo entre 70 y 90 dólares, que en general subió 10 dólares hasta el rango de 80 a 100, sigue siendo válida. Después de todo, el estrecho de Ormuz representa solo el 20% del suministro mundial y no está completamente interrumpido; las subidas y bajadas son razonables, depende de lo que quiera el capital.
Si este es el rango de fondo, esta semana, con los informes financieros de las grandes empresas, se podrían hacer algunos movimientos para estabilizarse por completo. Luego vienen el FOMC y las elecciones de medio término; cuando todos los riesgos inciertos hayan pasado y el mercado haya caído lo suficiente, naturalmente podrá rebotar. $CL #
WTI原油 acaba de superar nuevamente la barrera de los 100 dólares, la razón principal sigue siendo la tensión en el Estrecho de Ormuz, recientemente varios petroleros han sido atacados, por ejemplo:
El Ministro de Transporte de la India, Sonowal, declaró que el 16 de octubre, el MT ST 3 fue impactado por un proyectil en el Estrecho de Ormuz, los 15 marineros indios a bordo están todos seguros y sin bajas.
La buena noticia es que la tarifa de transporte de VLCC desde la Bahía de Omán a China ha caído aproximadamente un 7.7% desde su punto máximo, y en los últimos siete días alrededor de 400 barcos comerciales han pasado por el estrecho, mientras que el ejército estadounidense ha ayudado a sus socios del Golfo a transportar más de 100 millones de barriles de crudo en el mismo período.
En conjunto, el petróleo no tenderá a un salto brusco, sino a un avance constante como el actual; en un contexto donde el precio del petróleo no se alivia, la caída de la inflación es una ilusión, y por supuesto no se puede hablar de un gran mercado alcista en las acciones estadounidenses.
Por ahora, seguimos esperando señales de alivio cuando las malas noticias dejen de hacer caer los mercados de riesgo; una vez que las noticias negativas no provoquen caídas, cualquier pequeña noticia positiva podría iniciar un rebote. Actualmente, la eliminación de sanciones contra Rusia tampoco ha mostrado efectos. $CL
El video viral de la nueva versión del Tesla Roadster con vuelo invertido es realmente impresionante, a primera vista parece un video de AI, y esta presentación programada para el 21 de octubre, antes del informe financiero del tercer trimestre de Tesla, demuestra una planificación cuidadosa.
Primero, este auto, que coincide con la reputación de Elon Musk de retrasos, se lanzó 9 años después de lo previsto y su comercialización será hasta el próximo año. Los modelos actuales de Tesla enfrentan el problema de estar desactualizados, por lo que necesitan actualizar rápidamente sus productos para mantener las ventas.
Este auto no puede volar realmente, sino que incorpora la tecnología de propulsión de los cohetes Falcon de SpaceX, lo que significa que Musk ha fusionado aún más las tecnologías de Tesla y SpaceX, ambas maduras, pero combinarlas resulta muy impresionante.
También hay rumores de que en este informe financiero Tesla podría anunciar la fusión de ambas compañías, pero según nuestro análisis del segundo trimestre, la adquisición sería óptima para Musk cuando SPCX esté a un precio alto y TSLA bajo, lo cual no es el caso actualmente, por lo que es probable que ambos precios se ajusten más adelante.
Este lanzamiento no cambiará el informe financiero ya cerrado del tercer trimestre, pero si los resultados no son buenos, el ánimo generado por este producto puede ofrecer un fuerte soporte y amortiguar la caída.
Por último, esta tecnología parece poco útil en el uso diario; no es un auto volador realmente práctico, ya que podría caer y lastimar a peatones. Quizás el único escenario de uso sea como asiento eyectable de un avión de combate, para evitar accidentes si el pedal de freno del vehículo trasero se rompe y no puede detenerse.
Se publicaron los datos del PPI. Tasa anual general 6.3%, tasa mensual general 1.3%, tasa anual núcleo 5%, tasa mensual núcleo 0.7%, otro dato desastroso, incluso peor que el CPI de ayer, cuanto antes muera y renazca, mejor, apúrense a caer, todavía tengo prisa #美国CPI超预期升至3.7%，今晚PPI再迎考验
TraderS | 缺德道人
Esta noche se espera que la tasa anual general del PPI sea del 5.3%, la tasa mensual general del 0.5%, la tasa anual núcleo del 4.4% y la tasa mensual núcleo del 0.3%.
Combinado con los datos del CPI de anoche, se trata de ver si el valor publicado hoy supera las expectativas, especialmente la tasa anual general y la tasa mensual núcleo.
Si los datos de esta noche siguen siendo agresivos, entonces se puede esperar un mercado que resuelva rápido y con fuerza, con un desenlace temprano y un nuevo comienzo.
Si los datos de esta noche sorprenden siendo más suaves, entonces habrá que aguantar, primero habrá un rebote, pero si no hay buenas noticias importantes en el medio, lo más probable es que la próxima semana continúe la caída y sea aún más difícil.
Pero en resumen, la probabilidad de seguir bajando es alta, ya que el tiempo, la forma y el sentimiento aún no están alineados. Vamos a aguantar una semana más, estos días hay que comer, beber y descansar. Por cierto, si esta semana hubiera abierto en 2049, sería genial; entrar en la zona basura solo al final realmente es un poco desperdiciar la vida.
Esta noche se espera que la tasa anual general del PPI sea del 5.3%, la tasa mensual general del 0.5%, la tasa anual núcleo del 4.4% y la tasa mensual núcleo del 0.3%.
Combinado con los datos del CPI de anoche, se trata de ver si el valor publicado hoy supera las expectativas, especialmente la tasa anual general y la tasa mensual núcleo.
Si los datos de esta noche siguen siendo agresivos, entonces se puede esperar un mercado que resuelva rápido y con fuerza, con un desenlace temprano y un nuevo comienzo.
Si los datos de esta noche sorprenden siendo más suaves, entonces habrá que aguantar, primero habrá un rebote, pero si no hay buenas noticias importantes en el medio, lo más probable es que la próxima semana continúe la caída y sea aún más difícil.
Pero en resumen, la probabilidad de seguir bajando es alta, ya que el tiempo, la forma y el sentimiento aún no están alineados. Vamos a aguantar una semana más, estos días hay que comer, beber y descansar. Por cierto, si esta semana hubiera abierto en 2049, sería genial; entrar en la zona basura solo al final realmente es un poco desperdiciar la vida.
Hablando un poco sobre el problema de los bonos corporativos, en realidad, el 13, antes de que se publicara el IPC el día 14, los bonos de CoreWeave ya habían comenzado a caer, con un rendimiento que se disparó más del 15%.
La relación entre CoreWeave y Nvidia ya se ha discutido mucho, es como un truco de escalera en espiral donde un pie pisa al otro y se eleva al cielo. En resumen, esta deuda circular con tasas tan altas no es diferente de la crisis de préstamos colaterales en stablecoins del mundo cripto.
Además, recientemente el rendimiento de los bonos del Tesoro de EE.UU. ha sido tan alto que, en lugar de comprar bonos corporativos, es mejor comprar bonos del Tesoro sin riesgo. Aunque los bonos del Tesoro también han sido criticados durante mucho tiempo, su crédito es mucho mejor que el de los bonos corporativos, especialmente los bonos a corto plazo de 2 y 10 años que siguen siendo populares.
En resumen, todos saben que la IA tiene una burbuja y que eventualmente explotará, pero siempre habrá gente codiciosa. Esta explosión probablemente será una serie de estallidos dirigidos; aunque esta vez haya caído tanto, no significa que sea el fin. Más adelante habrá rebotes, aunque los puntos bajos de esos rebotes probablemente disminuirán gradualmente. Cada pequeña caída es definitivamente mejor que una gran explosión de una sola vez.
TraderS | 缺德道人
Aunque el mercado surcoreano se ha detenido por cortocircuito, en realidad hoy hay dos buenas noticias: una es que la probabilidad de aumento de tasas en octubre ha disminuido nuevamente, y la otra es que los rendimientos de los bonos del Tesoro a corto y largo plazo también han caído.
Durante mucho tiempo, además del problema de la obsolescencia temática y la valoración elevada que ha llevado al mercado a exigir expectativas de ganancias, el problema que ha afectado al mercado de valores estadounidense es la competencia entre acciones, bonos del Tesoro y bonos corporativos por la liquidez.
Ahora, la caída del mercado de valores estadounidense ha empujado la liquidez hacia los bonos del Tesoro, aliviando la crisis de estos bonos, mientras que el oro, que está directamente vinculado a las tasas de interés, se mantiene estable en general. Sin una crisis de liquidez mayor, el oro debería mantenerse estable. Incluso si hay una caída causada por una repentina escasez de liquidez a corto plazo, el respaldo de las compras de oro por parte de los bancos centrales mantiene su seguridad alta, siendo un activo adecuado para comprar a bajo riesgo.
Los datos del PPI de esta noche probablemente continuarán la tendencia del CPI de ayer; incluso si sorprenden con un dato más bajo de lo esperado, probablemente solo provoque un pequeño rebote y no cambie la tendencia a la baja. Después de esta caída, será necesario esperar a que se concreten eventos como la reunión del FOMC y la relajación de tensiones entre EE.UU. e Irán para que la situación se calme gradualmente, por lo que hay que seguir siendo pacientes. #韩股盘中跌近8%，全球科技股集体承压
Por supuesto, en un ciclo de expansión con abundante liquidez, cuanto más inútil y difícil de valorar sea algo, más alto puede subir; el POPMART de Wang Ning sigue esta lógica. Pero ahora que el ciclo de aumento de tasas acaba de comenzar, Pop Mart también ha bajado desde sus máximos, así que mejor esperar y ver.
Si Estados Unidos realmente entra en recesión y China en deflación, entonces el efectivo será el rey. Sin embargo, creo que no es para ser tan pesimista; esta vez todavía es una corrección normal después de una subida alta, esperemos a ver qué pasa con la APEC y el G20.
TraderS | 缺德道人
Dejando de lado el sentimentalismo, ¿el precio actual de las tres grandes de almacenamiento, especialmente Hynix, no es tan atractivo como el de Bitcoin? Aunque las grandes tecnológicas bajen, siguen teniendo fábricas, trabajadores, líneas de producción, demanda, pedidos e informes financieros; sus fundamentos son mucho más sólidos que los de Bitcoin, pero si hablamos de sentimentalismo en el mundo cripto, entonces no hay solución $SNDK $MU $SKHYNIX